年收入万元民营企业家资产配置方案

　　王丽莎
　　对于一个家庭来说，实现收入和支出的平衡，并找到每笔资金最适合的投资方式，才能更好地分散风险，实现资产增值。
　　纪先生，47岁，民营企业家，有一处厂房及多处代理销售公司；纪太太，44岁，与先生共同经营家中企业。纪先生夫妇的孩子19岁，正在读大学，夫妻双方父母独自居住，均有退休金用于养老。
　　家庭财务状况
　　纪先生为企业法人，年收入48万元，年终奖24万元；纪太太为企业副总，年收入36万元，年终奖18万元。纪先生夫妇居住在市区一套三室两厅的房子，房价市值320万元，家用车市值86万元。目前，纪先生家中有现金8万元，活期存款12万元，定期存款120万元，国债80万元，理财产品200万元，股票100万元。
　　纪先生夫妇每年的生活支出12万元，双亲赡养费用12万元，孩子教育费用4万元，一家三口每年的保费支出共计12万元，家庭医疗备用金4万元，旅游费用4万元，其他费用4万元。纪先生家庭资产负债及收入支出情况分别见表1、表2。
　　家庭财务状况分析
　　目前，纪先生家庭处于低风险、无负债的状态，每年的留存比例为58.73%，具有充足的可投资资金。
　　从表1来看，纪先生家庭房产和汽车占总资产的比例为43.84%，处于合理范围。流动性资产中，8万元现金用于应对家庭可能出现的紧急需求；12万元活期存款作为双方父母的紧急备用金；120万元定期存款作为双方父母未来的医疗、养老费用；80万元国债作为孩子的深造资金；200万元理财产品作为纪先生夫妇二人共同的养老资金；100万元股票资产用于博取收益，占家庭投资性资产的比例为20%，处于较为合理的范围。
　　根据表2数据可知，纪先生家庭的年支出占夫妇二人年收入的比例为41.27%，每年的生活支出、赡养费用及保费支出占总支出的比例均等，其他几项支出的金额也控制在合理范围内。此外，纪先生家庭的总收入较高，但从生活支出的占比可以看出，家庭的消费较为理性，不存在奢侈、浪费等情况。目前，纪先生家庭支出用途明确，每年可用于储备和投资的金额充足。
　　家庭理财规划
　　根据纪先生家庭的实际情况，可对资产配置方案进行如下优化。
　　合理安排流动性资产
　　目前，纪先生家庭的流动性资产20万元，建议在此基础上增加4万元，增加的资金可从家庭的年结余中提取。调整后，家庭流动性资产达到24万元。其中，12万元活期存款继续作为夫妻双方父母的紧急备用金；另外12万元可以覆盖家庭一年的生活支出，以备不时之需，这笔资金建议以货币基金或＂宝宝＂类产品的形式留存，在保证较高流动性的同时增加收益，抵御通胀。
　　保障类资金的安排
　　目前，纪先生家庭的保费支出为12万元，占年收入的比重为9.5%，支出比例相对合理，表明家庭的保障意识较强。在购买保险时，应重点关注保障及重疾类产品，通过保险实现以小博大、规避风险等作用。
　　目前，随着银行理财产品收益率的下行，银行机构推出的银保产品受到更多投资者的关注。如果用于长期投资，可选择期限在3～5年的产品，不仅具有一定保障功能且收益相对更高。一旦出现紧急情况，也可将保单质押用于贷款，体现了资产的灵活性。对于纪先生家庭来说，可将每年结余资金中的10万元投资于财产险产品；另外，夫妻双方各投资20万元人身险产品。作为一项长期投资，每年共投入50万元，这笔资金可作为纪先生夫妇未来的养老费用。
　　固定收益理财计划
　　目前，家庭资产中有定期存款120万元，银行理财产品200万元，这两项资产的用途可保持现状，但需要对投资方式做出适当调整。此前，银行理财产品一直是备受投资者青睐的资产增值工具，虽然近两年随着市场化的发展其收益率有所降低，但通过合理配置仍可以获得相对可观的收益，起到资产保值、增值的作用。
　　现阶段，布局银行理财产品时可将期限相对拉长，尽量选择期限在1年以上的产品。因此，在银行理财产品到期后，纪先生可将这部分资产投入期限相对长的理财产品中，以提升收益。此外，在120万元定期存款中，可将其中1/3的资产用于投资期限较短的P2P网贷或其他互联网金融产品中，用于博取收益，剩余2/3继续以定期存款的形式留存。
　　防御性资产
　　一直以来，黄金被公认为比较可靠的避险资产，可作为家庭防御性资金储备。纪先生可从每年的结余资金中提取20万元用于购买黄金，连续投资10年后可积累至200万元。
　　进攻性资产
　　纪先生家庭资产中有100万元股票资产，由于纪先生夫妇以经营企业作为工作主线，可关注股票市场行情的时间较少，主要采取长期持有的方式。对这部分资产，更合理的方式是将资金交给专业人士管理。纪先生可以考虑在适合的时点将股票清盘，转而通过配置不同类型的基金分散风险以博取收益。一方面，基金更适合作为长期投资，在持有的过程中分享市场上涨的红利；另一方面，由于是专业人士管理，相对于股票，基金可以让投资者更安心地持有。